CC/OD

CC/OD LOAN

કેશ ક્રેડિટ (CC) લોન:
કેશ ક્રેડિટ લોન એ બેંકો અને નાણાકીય સંસ્થાઓ દ્વારા બિઝનેસની કાર્યકારી મૂડીની જરૂરિયાતોને પહોંચી વળવા માટે આપવામાં આવતી લાઇન ઓફ ક્રેડિટ છે. આ લોનનો લાભ સામાન્ય રીતે બિઝનેસ માલિકોને રોજિંદા વ્યવસાય ખર્ચો નિકાળવા, માલખરી ખરીદવા અથવા ઉપકરણની જાળવણી માટે મળે છે. CC લોનમાં તમને બેંક દ્વારા પૂર્વનિર્ધારિત લિમિટ સુધી નાણાં ઉપાડવાની છૂટ મળે છે અને વ્યાજ માત્ર ઉપયોગમાં લેવાતા મૂલ્ય પર લાગુ પડે છે.

ઓવરડ્રાફ્ટ (OD) લોન:
ઓવરડ્રાફ્ટ લોન એ એવી સુવિધા છે જેમાં ગ્રાહક પોતાના ખાતામાં ઉપલબ્ધ બેલેન્સ કરતા વધુ નાણાં ઉપાડી શકે છે. OD લોનનો ઉપયોગ સામાન્ય રીતે હિતગ્રાહક માટે કેશ ફ્લો મેનેજ કરવા, અચાનક ઉઠનારા ખર્ચા અથવા કટોકટીની પરિસ્થિતિઓમાં કરવામાં આવે છે. OD લોનમાં વ્યાજ દરો માત્ર ઉપયોગમાં લેવાયેલી રકમ પર લાગુ થાય છે અને વધુ પડતો લાભ મેળવવાની સુવિધા આપે છે.

જય જલારામ એસોસિએટ્સ પર, અમે CC અને OD લોનની સરળતાથી સમજૂતી આપીએ છીએ, જે તમારી બિઝનેસની વૃદ્ધિ અને કેશ ફ્લોને સુવ્યવસ્થિત કરવા માટે શ્રેષ્ઠ વિકલ્પ બની શકે છે. આ લોન પર વધુ વિગતવાર માહિતી માટે, કૃપા કરીને અમારો સંપર્ક કરો અથવા વધુ વાંચવા માટે વિશેષ સંસાધનો શોધો.

ભારતીય બેંકિંગ ક્ષેત્રમાં CD/OD (ઓવરડ્રાફ્ટ) લોનના ફાયદા:

  1. લવચીકતા: OD લોનમાં તમારા ખાતાની લિમિટ સુધી નાણાં ઉપાડી શકો છો.
  2. વ્યાજ ફક્ત વપરાશ પર: ઉપયોગમાં લેવામાં આવેલી રકમ પર જ વ્યાજ લાગુ પડે છે.
  3. flexibility ચુકવણી: EMIની જગ્યાએ આરામદાયક ચુકવણી વિકલ્પો.
  4. કટોકટીમાં સહાયક: તાત્કાલિક નાણાકીય જરૂરિયાતો માટે તાત્કાલિક નાણાં ઉપલબ્ધ.
  5. કેશ ફ્લો મેનેજમેન્ટ: બિઝનેસના રોકડ પ્રવાહને સરળ બનાવવા માટે ઉત્તમ.

CC (CASH CREDIT) DOCUMENTS LIST

★ KYC Documents
1. Pan Card
2. Aadhar Card
3. Passport Size Photos – 3 Copy

★ Income Documents
1. Last 3 Years IT Returns
2. Balance Sheet – Computatioin & Profit-loss
3. All Bank Statements of 1 Year from Till Date.(Current Account Mandatory & Saving)
4. GU-MAT-SA Dhara Certificate, Udhyog Aadhar, GST Certificate
5. Light Bill of Business/Rent Agrement (If Rented)

★ Resident Documents
1. Latest Light Bill Copy
2. Rent Agreement (If Rented)

OD (OVERDRAFT) DOCUMENTS LIST

★ KYC Documents
1. Pan Card
2. Aadhar Card
3. Passport Size Photos – 3 Copy

★ Income Documents(Self Employed)
1. Last 3 Years IT Returns
2. Balance Sheet – Computatioin & Profit-loss
3. All Bank Statements of 1 Year from Till Date.(Current Account Mandatory & Saving)
4. GU-MAT-SA Dhara Certificate, Udhyog Aadhar, GST Certificate
5. Light Bill of Business/Rent Agrement (If Rented)

★ Income Documents (Salaried)
1. Salary Slips of Last 6 Months
2. Form – 16 Last 2 Years
3. All Bank Statements of 1 Year from Till Date
4. Compnay ID Card Copy
5. Job Offer Later Copy

★ Resident Documents
1. Latest Light Bill Copy
2. Rent Agreement (If Rented)

CC (Cash Credit) Loan:

  1. Business Entity:
    • Must be a registered business (proprietorship, partnership, company, or LLP).
    • New or existing businesses with a proven track record.
  2. Age of Business:
    • The business should typically be operational for at least 1-3 years, depending on the lender.
  3. Turnover and Financials:
    • The business should have a stable annual turnover and strong financials.
    • Lenders often look at the last 2-3 years’ financial performance (balance sheet, profit & loss statement).
  4. Credit Score:
    • A good credit score (CIBIL) is essential, usually above 700.
    • The business and its owners should have a positive credit history.
  5. Collateral/Security:
    • In some cases, lenders may require collateral like stocks, receivables, or property.
  6. Business Vintage:
    • Some banks may have a minimum business vintage requirement, ensuring the business has been running for a specific time period.
  7. Working Capital Requirement:
    • The business should have a valid and justifiable working capital requirement.

 OD (Overdraft) Loan:

  1. For Salaried Individuals:
    • Must be employed with a reputable organization.
    • The individual should have a stable employment history.
    • Minimum age requirement: typically 21-60 years.
  2. For Self-Employed/Businesses:
    • Self-employed professionals, entrepreneurs, or business owners with a stable income source.
    • Minimum age requirement: typically 21-65 years.
    • Should have a stable turnover and a consistent income stream.
  3. Income Proof:
    • For salaried individuals: A stable income and employment history is essential.
    • For businesses: Consistent revenue and profitability over the past 2-3 years.
  4. Credit Score:
    • A good CIBIL score, usually 700 or above.
    • A positive repayment history with no major defaults or outstanding debts.
    •  
  5. Collateral (for Secured OD):
    • OD loans can be secured against assets like property, fixed deposits, or other securities.
    • For unsecured OD, strong financial credentials and creditworthiness are key.

Additional Factors:

  • Net Worth: The borrower’s net worth and ability to repay the loan.
  • Documentation: Proper documentation, including financial statements, tax returns, and business proof, is required for both CC and OD loans.

 

✔ Submit Currently Running Loan Statement of account (If Any).
✔ Submit all Documents in Hardcopy Togather.
✔ Also Mail US all Softcopy on PDF File on contact@jayjalaramassociate.com

1. Compare and Choose: Obtain loan quotes from different banks and lenders, then analyze and select the best option for you.
2. Listen and Learn: Pay attention to what various vendors have to say. You might discover new insights that you weren’t aware of.
3. Honesty Matters: Be transparent about any negative aspects of your financial history with the vendors. This helps them guide you towards the right choices.
4. Credit History Conversation: Discuss your complete credit history with the vendors. This enables them to provide accurate solutions and avoid potential rejections.
5. Politeness Pays: Maintain a respectful attitude with the vendors. Building a good rapport can lead to more beneficial and lasting relationships.
6. Preparation Pays Off: Gather all your documentation and security cheques before applying for a personal loan. This proactive approach saves you time and ensures a smoother process.
7. Stay Connected: Keep in touch with your vendors until you receive a definitive status update on your loan application. Open communication helps you stay informed.
8. Track Your Progress: Use your application number to monitor the status of your loan application on the bank’s website. This keeps you informed every step of the way.